那邊滴滴還在因順風(fēng)車司機(jī)殺人事件被國民討伐，這邊美團(tuán)點(diǎn)評已經(jīng)有條不紊的進(jìn)入了IPO最后沖刺階段。
9月3日，據(jù)彭博社援引知情人士消息稱，美團(tuán)點(diǎn)評將計(jì)劃于9月4日至9月12日開始接受投資者認(rèn)購，并預(yù)計(jì)9月12日定價(jià)，股票將于9月20日開始掛牌交易。
此外，報(bào)道還披露了美團(tuán)點(diǎn)評將在此次IPO中融資至多45億美元。
據(jù)悉，有超過20家基石投資者表示對美團(tuán)點(diǎn)評感興趣，但最終只敲定了包括騰訊、Oppenheimer、Lansdowne、Darsana及誠通基金在內(nèi)的5家。這5家基石投資者承諾將認(rèn)購15億美元的股票。其中，總部位于紐約的Oppenheimer Holdings Inc已同意認(rèn)購5億美元，而對沖基金Darsana Capital Partners LP和Landsdowne將分別認(rèn)購2億美元和3億美元的股票，作為大股東的騰訊也將認(rèn)購不低于4億美元。
美團(tuán)點(diǎn)評IPO進(jìn)入倒計(jì)時(shí)
早在今年6月初，市場就傳出美團(tuán)點(diǎn)評即將赴港IPO的消息，此后不久美團(tuán)點(diǎn)評就被爆出已向港交所提交上市材料，并且挑選了高盛、美林和摩根斯坦利三家外資投行作為此次負(fù)責(zé)美團(tuán)赴港IPO的保薦人。
8月23日，有媒體爆料稱，美團(tuán)點(diǎn)評已通過港交所聆訊。根據(jù)港交所上市流程，在上市委員會通過聆訊后，需要提交多份文件，隨后刊發(fā)招股章程及正式通告，證券就可以開始買賣。
與此同時(shí)，美團(tuán)點(diǎn)評IPO的定價(jià)區(qū)間也已敲定。估值定價(jià)區(qū)間為3575億港幣~4290億港幣(約合455億美元-547億美元);股票定價(jià)區(qū)間為60港幣-72港幣/股。
按照目前的估值，如果美團(tuán)點(diǎn)評成功IPO，或?qū)⑹顾蔀楦酃山陙碜畲蟮幕ヂ?lián)網(wǎng)平臺公司。
而近日，有消息稱，負(fù)責(zé)美團(tuán)上市的投行已經(jīng)向投資者發(fā)出邀請，并將于9月初進(jìn)行IPO路演。
在已經(jīng)敲定的5家基石投資者中，騰訊本就是美團(tuán)點(diǎn)評的最大股東，誠通基金則是國務(wù)院國資委委托成立的基金之一，而另三家則在投資科技公司方面頗有建樹，Oppenheimer投資過騰訊、阿里巴巴;Darsan則長期持倉百度、Facebook等科技公司。
值得一提的是，此次若成功登陸港交所，美團(tuán)點(diǎn)評也將成為繼小米之后香港股市第二家同股不同權(quán)上市公司。
IPO或因“對賭”協(xié)議所迫?
2010年3月4日，王興推出美團(tuán)網(wǎng)，美團(tuán)正式問世。此后，王興帶領(lǐng)著美團(tuán)曾先后獲得至少5輪融資，直到與大眾點(diǎn)評合并。
天使輪：2010年3月，獲得天使投資人王江的種子投資。
A輪：2010年8月，獲得了紅杉資本1200萬美元A輪投資。
B輪：2011 年7月，美團(tuán)獲得阿里巴巴和紅杉資本5000萬美元的B輪融資。
C輪：2014年5月消息稱美團(tuán)獲得3億美元C輪融資，領(lǐng)投機(jī)構(gòu)為泛大西洋資本，紅杉資本及阿里巴巴跟投，美團(tuán)C輪融資的估值在30億美元左右。
D輪：2015年1月，美團(tuán)網(wǎng)完成D輪總額7億美元的融資，估值達(dá)到70億美元。
2015年10月8日，美團(tuán)網(wǎng)與大眾點(diǎn)評宣布合并，美團(tuán)點(diǎn)評問世，新公司估值超150億美元。2016年1月，合并后的美團(tuán)點(diǎn)評完成首次融資，融資額超33億美元，融資后新公司估值超過180億美元。
據(jù)傳聞，王興在 2016 年美團(tuán)點(diǎn)評完成 33 億美元融資時(shí)，曾和投資方簽署一份“對賭”協(xié)議：2018 年美團(tuán)點(diǎn)評完成上市，同時(shí)保證 IPO 估值不低于 200 億美元，若無法完成，美團(tuán)點(diǎn)評將賠付近 40 億美元。
但這個(gè)傳聞并沒有得到美團(tuán)點(diǎn)評官方的證實(shí)。在去年10月份，美團(tuán)點(diǎn)評宣布完成40億美元融資后，估值超過300億美元。
不過，雖然這份“對賭”協(xié)議無法被證實(shí)確實(shí)存在，但美團(tuán)點(diǎn)評確實(shí)在2018年開啟了IPO的步伐，并把上市地點(diǎn)選擇在了上市條件較為寬松同時(shí)又距離中國市場比較近的港交所。
此外，不得不提的是，成立已有8年之久的美團(tuán)點(diǎn)評還依舊不得不靠燒錢來穩(wěn)固市場份額，而阿里系的口碑網(wǎng)和餓了么顯然也是美團(tuán)點(diǎn)評一時(shí)無法拿下的對手。
同時(shí)，對于美團(tuán)點(diǎn)評背后的資本而言，等待8年之久，是否還有耐心，也是個(gè)巨大的疑問。
不管是從哪方面來考慮，尋求上市IPO，或許能成為美團(tuán)點(diǎn)評下一個(gè)支撐自己發(fā)展的資金來源。
美團(tuán)與滴滴短兵相接
作為中國市場還僅存的兩家獨(dú)角獸互聯(lián)網(wǎng)公司，滴滴和美團(tuán)幾乎有著同樣的上市需求。
早前已有多家媒體報(bào)道稱，滴滴出行可能將于今年下半年啟動上市，初步確定落戶香港，估值約為560億美元，正在積極尋找投資者，以期實(shí)現(xiàn)上市時(shí)800億美元估值的目標(biāo)。但隨后，滴滴卻因?yàn)槎嗥痦橈L(fēng)車司機(jī)殺人案件讓IPO計(jì)劃成為一個(gè)不確定性事件。
在2017年以前，滴滴和美團(tuán)本并沒有業(yè)務(wù)上的沖突，但按照王興的“無邊界”戰(zhàn)略，美團(tuán)自2017年12月起開始上線網(wǎng)約車業(yè)務(wù)，為此還成立了打車事業(yè)群。而作為防御，滴滴也在部分城市開展了外賣業(yè)務(wù)。
雙方最終短兵相接，形成當(dāng)下水火不容的局面。
今年4月份，美團(tuán)CEO王興在福州接受采訪時(shí)表示，以客戶為中心，是我們價(jià)值觀的第一條。同時(shí)他還稱，人們?nèi)罕妼γ篮蒙畹男枨?，需要兩個(gè)網(wǎng)約車才能實(shí)現(xiàn)?？醇軇菔且獙⒕W(wǎng)約車業(yè)務(wù)進(jìn)行到底。
而目前。雖然美團(tuán)打車業(yè)務(wù)仍在還在部分城市開展，但或因無法持續(xù)高額補(bǔ)貼，聲勢已大大削弱。
此次，假如美團(tuán)點(diǎn)評能成功搶先滴滴出行IPO的話，在獲得大量資金支持下的美團(tuán)或?qū)⒃诰W(wǎng)約車業(yè)務(wù)上再次對滴滴發(fā)起攻擊。
